题目
本题来源:第三节 风险与报酬
点击去做题


答案解析
答案:
A,D
答案解析:
相关系数为+1时,不能分散任何风险;相关系数为0时,可以分散部分非系统风险;相关系数为-1时,能够抵消全部非系统风险;相关系数在0~1之间,随着正相关程度的提高,分散风险的程度逐渐减小;相关系数在0~-1之间,相关程度越低,分散风险的程度逐渐增大。
立即查看答案


拓展练习
第1题
答案解析
答案:
A
答案解析:协方差=0.5×0.2×0.4=0.04。
点此查看答案


第2题
答案解析
答案:
A
答案解析:
在投资比例相等的情况下,当相关系数r12=1(完全正相关)时,投资组合不能分散任何风险:投资组合的标准差=A证券的标准差×A证券的投资比例+B证券的标准差×B证券的投资比例=18%×50%+30%×50%=24%。
点此查看答案


第3题
答案解析
答案:
B
答案解析:
贝塔值测度系统风险,而标准差测度整体风险,包括系统风险和非系统风险。系统风险也称为市场风险,非系统风险也称为特有风险。选项B正确。
点此查看答案


第4题
答案解析
答案:
A,B,C
答案解析:期望值反映预计收益的平均化,不能直接用来衡量风险。在期望值相同的情况下,可以通过比较方差、标准差或者变异系数的大小来衡量风险,方差、标准差或者变异系数越大,风险越大;在期望值不同的情况下,只能通过比较变异系数的大小来衡量风险,变异系数越大,风险越大。
点此查看答案


第5题
答案解析
答案:
A,B
答案解析:
β系数=该股票报酬率与整个股票市场报酬率的相关系数×该股票报酬率的标准差/整个股票市场报酬率的标准差,由于相关系数可以为负数,所以β系数也可以为负数,选项A正确;β系数反映的是证券的系统风险,选项B正确;根据资本资产定价模型:Ri=Rf+β×(Rm-Rf)可知,β系数不是影响证券报酬的唯一因素,选项C错误;投资组合的β系数等于被组合各证券β系数的加权平均数,选项D错误。
点此查看答案










或Ctrl+D收藏本页